德国养老保险 - 私人养老保险
高凌杰
近年来，德国的存款利率一降再降，几乎达到历史最低水平，银行存款利率已经是负利率。同时，各类投资产品的回报率也有降低趋势。于是如何将银行账户中的闲置的资金进行理财，成了很多人头疼的事情。
购买养老保险，其最主要目的是增加年老时的收入保障。但是，经过比较长的投资时间及稳定和较高的利率几十年积累下来的投资收益也是一笔很可观的收入。对于长时间闲置的资金是一种比较好的投资方式。比如，安联的Komfort Dynamik型私人养老保险的实际毛利率超过3%，远远高于银行存款的水平。据有关统计，德国家庭闲置资金的50%以上用于投资购买私人养老保险。由此可见，购买养老保险是被德国社会和家庭认可的一种长期稳定的投资方式。
什么是私人养老保险
在德国，私人养老保险连同法定养老保险和企业养老保险共同构成了养老保险系统的三大支柱。不同于法定养老保险，私人养老保险是指投保人自愿购买的养老保险，前者则是法律强制购买的。私人养老保险可以作为法定养老保险的补充，被保险人在退休后会得到更充分的经济保障。如今社会老龄化日益严重，以后通过法定养老保险所领取的退休金会比现在退休人员领取的退休金低很多。为保持同等的生活质量，退休后的日常生活支出通常会和工作时基本相同，比如：房租，饮食，行车，旅行，通讯等等。退休后，日常支出所需费用和领取法定养老金的插值被称为“养老金差额-Rentenlücke”，这个差额通常需要购买私人养老保险来进行补充。通过简单的公式计算，我们可以大概计算出这个养老金的差额，从而提前购买足够金额的私人养老保险，以防止老年生活贫困。这也就是我们在德语广播中常常听到的单词ALTSARMUT。在德国，有相当一部分人在退休后生活会突然陷入贫困。其中一个主要原因就是年轻时没有提前计划好自己养老后的生活保障。
私人养老保险的保费缴纳大多数人会选择月缴，当然也可以选择年缴或是一次性缴付。通过数年间存入的保费积累下了可观的资金，经过人寿保险公司长期在资本市场的运作，除了缴纳的保费本身还会产生可观的投资收益。养老金的领取一般是在退休年龄以后，一般是按月领取，但也可以选择退休年龄时一次性领取。但是如果急需资金，也可以在一定条件下选择提前支取。
私人养老保险的分类
除了自己缴纳全部保费购买的私人养老保险之外，私人养老保险还包括几种国家补贴型的养老保险。如RIESTERRENTE，针对的人群为公司雇员及有子女的家庭，投保人及孩子每年可以领取一定金额的国家补贴。RÜRUPRENTE, 也叫BASISRENTE，主要是针对独立职业者，例如公司老板。保险费的部分可以进行退工资所得税。在德国，这是一种很好的合理避税的方式之一。 企业养老保险——Betriebliche Altersversorgung也包括在内, 是一种公司雇员适合的养老保险，其保险费可以免缴各种社会保险的保险费和工资所得税。对于有些职工省去的费用甚至可以达到保险费的40%，这些钱可以看作自己的额外收益。
私人养老保险的优点
相对于法定养老保险私人养老保险有着灵活的缴费和领取方式，如可以选择月，年和一次性缴费及月领取和一次性领取。可以根据个人的经济能力投保，缴费数年后还能够选择增减保费。而法定养老保险的缴费和领取都是按照相应的法律规定，个人无法左右。例如缴费只能根据毛工资的一定比例缴纳保费 (现行的法定养老保险的保费费率为毛工资的18，6%)，领取的养老金则根据所缴纳的保费和工作年限来计算，投保人甚至不能为空缺的年限补缴。
相对于投资型人寿保险 (Kapitallebensversicherung)， 私人养老保险会选择更安全的投资方式，投保人不仅可以领取回投入的保费，而且还可以得到最低利率的收益保障。另外投保人还可以得到投资分红 (Überschussbeteiligung)，它是由每家人寿保险公司所获得的利润多少来决定的。
投资方式的选择：投保人可以根据自己的风险偏好选择传统型投资养老保险或是基金型养老保险。比如传统型投资方式，保费的利率已经被固定，另外再加上保险公司的投资分红，养老金的数额会相对比较稳定，这种投资方式适合于比较保守的投资者。基金型投资方式则允许所收取的保费在股票和资金市场进行投资运作，投保人可以因此而获得较高的收益，但同时也要承担因此而产生的风险。投保人可以自行选择有着不同风险程度的基金，但这里依然遵循着风险越高，收益越高的投资规律。通过定期缴纳的保费在股市不同的市价购买股票，如此在较长时间的运作下投资风险就会相应降低很多。
领取年限的保障 (RENTENGARANTIEZEIT)：投保人可以在投保时选择养老金最低领取年限，安联的私人养老保险最低领取年限可以达到22年。如果被保险人提前身故，受益人可以继续领取。当然其中的原则是保障年限越高，每月领取的养老金也就相应越少。
投保人还可以选择领取年龄前的附加人身保险，如提前身故，则可被退还保险单的现金价值，意外身故保险，身故保险，遗属养老保险，丧失工作能力的保险保障 。
递增型缴费的选择：考虑到通货膨胀的因素和收入逐年增长的规律投保人可以选择逐年按照一定的比例递增保费，这样就会领取更高的养老金。
作者系 安联保险公司 区域经理/注册保险师
Tel. 0179/4857759 E-Mail: lingjie.gao@allianz.de
 | PRV Kundendaten info formular.docx (15.85KB) |
| PRV Kundendaten info formular.docx (15.85KB) |
